Den finansielle kapitalisme er den tredje fase af processen med at udvikle verdens kapitalisme, der stammer fra midten af det tyvende århundrede og er blevet udvidet til i dag. Denne fase blev indledt af industriel og kommerciel kapitalisme og begyndte lige i 1970'erne.
Det er også kendt under navnet monopolkapitalisme, hvis vigtigste konsekvens har været den accelererede vækst i økonomien gennem en process med centralisering af kapital. Med væksten i finansiel kapitalisme opstod hurtigt erhvervskonglomerater, bankvirksomhed, industriel, kommerciel osv.
Denne process med centralisering og fusion af kapital gav anledning til fødslen af monopolistiske transnationale virksomheder i slutningen af det 20. århundrede og begyndelsen af det 21. århundrede.
Finansiel kapitalisme er også kendetegnet ved den stærke økonomiske og politiske dominans, som finansielle institutioner udøver over alle andre sektorer i økonomien.
I de senere år har denne dominans resulteret i væksten i spekulativ finansiel kapital i stedet for væksten i produktive aktiviteter.
De finansielle fire kriser i de sidste fire årtier i verden har været en direkte konsekvens af denne form for kapitalisme baseret på overskud og spekulation.
egenskaber
Finansiel kapitalisme adskiller sig fra andre former for kapitalisme af flere grunde, nævnt nedenfor:
- I økonomisk aktivitet er den finansielle sektor afgørende for væksten i bruttonationalproduktet (BNP).
- Der er en eksponentiel stigning i finansielle transaktioner uden et produktivt formål, men snarere et spekulativt.
- Der er kæder af finansiel formidling (banker, investeringsselskaber osv.), Der ofte bliver bekymringer for systemet.
- Centrifuger og bobler produceres ved brug af kapital. På den ene side prøver indlånsbanker at tiltrække besparelser for at låne penge; på den anden side er der investeringsbanker, som får sine midler fra interbankmarkedet for at genlåne og geninvestere det. Ligeledes sælger investeringsselskaber aktier på aktiemarkedet.
- Det genererer periodiske kriser på grund af det faktum, at overbelastningen af gæld vokser hurtigere end produktionen og kapaciteten i den «reelle» økonomi til at støtte disse gæld.
- Finansiel kapitalisme søger at opnå og maksimere sine kapitalgevinster hovedsageligt gennem høje priser på jord, råvarer og rentable ejendomsaktiver i modsætning til industrikapitalismen, hvorefter opnåelsen af overskud var underlagt den stigende stigning i salget.
- I ejendomssektoren efterlader omvurdering og overdreven vurdering af fast ejendom sammen med betaling af prioritetsrenter en lille skattepligtig indkomst. Noget lignende sker i kulbrinterbranchen (olie og gas) som inden for minedrift, forsikring og bankvirksomhed. På denne måde forsøger du at undgå at betale indkomstskat.
- I nutidens moderne finansielle kapitalisme opnås ikke betydelige overskud ved at udnytte lønningskraft som angivet af Karl Marx, men ved at mobilisere og bruge pensionskasser, social sikring og andre former for opsparing, der er investeret i aktier på aktiemarkedet, obligationer og fast ejendom.
Konsekvenser
- Accelereret og uordentlig vækst i økonomien gennem en proces med eksponentiel stigning i det finansielle system på internationalt niveau uden effektiv politikkoordinering eller en korrekt finansiel arkitektur og endnu mindre en korrekt international regulering af nye finansielle produkter.
- "Overophedning" af økonomien er en anden konsekvens af finansiel kapitalisme. Dette sker, når der er en massiv tilstrømning af kapital, hvilket medfører en udvidelse af den samlede efterspørgsel, så overdreven, at det skaber makroøkonomiske ubalancer.
- Det internationale finansielle systems indflydelse har ikke været begrænset til blot formidling i aktiviteten i den moderne kapitalistiske økonomi, men har også gennemsyret det politiske system og påvirker målsætningerne for et lands økonomiske politik.
- Der har været forskellige økonomiske kriser med alvorlige konsekvenser for økonomien. De to mest emblematiske sager i de seneste år var Black Monday (19. oktober 1987), som fik New York Stock Exchange til at gå ned; og finanskrisen i 2008 i De Forenede Stater og Europa.
- Disse tilbagevendende kriser har været en direkte konsekvens af bankaktiviteternes karakter og boblerne forårsaget af international finanskapitalisme. På grund af dens karakteristika og gentagelse er denne proces blevet kaldt den systemiske krise for finanskapitalisme.
- Efter den økonomiske debacle forårsaget af boligboblen og de ”giftige obligationer” i USA og Europa, var der behov for økonomisk støtte i stor skala. I løbet af denne proces blev mange banker og andre konkursrige finansielle virksomheder nationaliseret for at genoplade dem.
- Den såkaldte store Big Bank involverede også udbetaling af hundreder af milliarder af dollars fra centralbanker. Målet var at betale kunder i de berørte banker og undgå yderligere økonomisk ødelæggelse. Der blev skabt mere monetær likviditet, og renterne blev sænket blandt andre mekanismer.
- Finansiel kapitalisme har genereret en økonomi baseret på spekulation og fiktive værdier. For eksempel blev huslån, der ejes af amerikanske banker i 2008, videresolgt til andre finansielle formidlere for gensidige fonde.
De blev også solgt til pensionsfonde og hedgefonde, der blev ”sikkerhedsstillet” (støttet) af de samme realkreditbetalinger eller med den pantsatte fast ejendom.
- Spekulationer og søgningen efter maksimal fortjeneste har skadet de ægte økonomiske aktører (forretningsfolk, industrialister, arbejdstagere og forbrugere).
De vigtigste økonomiske kriser i de senere år
Den systemiske krise har i de sidste 48 år forårsaget sammenbruddet på det globale aktiemarked og bankernes massive fiasko. Gendannelsen af det finansielle system har medført intervention fra centralbankerne i de berørte lande.
- Nedbrud på New York-aktiemarkedet den 19. oktober 1987. Med dette faldt også aktiemarkederne i Europa og Japan. Dow Jones-indekset faldt 508 point den dag.
- Den mexicanske pesokrise (1994), den asiatiske krise (1997) og rubelkrisen (1998).
- Den store recession i USA mellem 2007 og 2010.
- Europæisk gældskrise og ejendomsboblen 2008 - 2010.
- Valutakrigen og de globale finansielle ubalancer i 2010.
Referencer
- Finansiering af kapitalisme. Hentet 4. maj 2018 fra socialsciences.mcmaster.ca
- Finansiel kapitalisme v. Industriel kapitalisme. Konsulteret fra michael-hudson.com
- Kapitalisme: hvad det er, årsager og evolution som et grundlæggende koncept. Konsulteret af capitalibre.com
- Forøgelse og dominans af finansiel kapitalisme: årsager og implikationer. Konsulteret af politicaexterior.com
- Revolution i den økonomiske kapitalismes tidsalder. Konsulteret fra financeandsociety.ed.ac.uk
- Store kapitalstrømme: Årsager, konsekvenser og politikindstillinger. Konsulteret fra imf.org
- Den systemiske krise for finanskapitalisme og usikkerheden omkring ændringer. Konsulteret af scielo.br
- Kronologi af de sidste århundredes økonomiske kriser. Konsulteret af libertaddigital.com
- Finansiel kapitalisme. Konsulteret af wikipedia.org